Vous le savez mieux que quiconque, votre rôle au sein de votre entreprise est plus que stratégique. Les prévisions de trésorerie sont au coeur des préoccupations des entreprises et notamment des grands groupes. La crise étant passée par là, chaque dirigeant souhaite avoir une vision claire et précise des liquidités pour en assurer une gestion optimale.
Chaque trésorier a ses propres méthodes, ses propres outils. Toutefois, tous partagent un dénominateur commun : des indicateurs-clés. En voici un panorama non exhaustif.
Besoin de financement
C’est un des indicateurs les plus importants pour le trésorier. Il montre le besoin de financement de l’entreprise, idéalement sur 12 à 24 mois.
Cela permettra à l’entreprise de mettre au point une stratégie de financement avec les banques et les investisseurs. Le montant requis sera décidé en fonction de facteurs comme l’environnement concurrentiel, la politique des dividendes et l’intensité du capital.
Flux de trésorerie disponible
Indicateur essentiel, il mesure le flux de trésorerie généré par l’actif économique.
Même si votre activité est facile à anticiper, la situation de votre trésorerie ne sera probablement jamais fidèle à votre prévision. En effet, des flux de trésorerie volatiles peuvent avoir un impact significatif sur l’activité de l’entreprise, même sur une très courte période. Il est donc essentiel de quantifier les variations de flux de trésorerie car cela impactera la stratégie de financement du groupe.
Réserve de liquidités
Comme observé lors des dernières années, les événements financiers imprévisibles (crises financières, dévaluation des monnaies…) ont des conséquences importantes et sont de plus en plus fréquents. Aujourd’hui, il est impératif de les prendre en compte, même s’ils sont difficilement quantifiables et qu’il n’est pas facile de les anticiper.
L’entreprise doit avoir des liquidités disponibles au bon moment, au bon endroit et dans la bonne devise pour pouvoir faire face à tous ses impératifs.
Bilan prévisionnel
Il est nécessaire de préparer un bilan prévisionnel, sur une période de 24 mois minimum. Ce bilan montrera la solidité financière et la flexibilité de l’entreprise.
Il est important de noter que la fiabilité d’un bilan prévisionnel n’est pas seulement mesurée par les ratios mais également par la capacité de remboursement de la dette. Si la dette est trop élevée, cela peut ajouter une pression financière considérable sur l’entreprise.
Remboursement de la dette
Le trésorier devra déterminer le montant maximal que l’entreprise peut rembourser, idéalement sur une période de 12 mois. Il est important de ne pas fixer un montant trop important en se fiant à la bonne santé actuelle de l’activité. Depuis plusieurs années, les marchés sont plutôt instables et les conditions peuvent évoluer très rapidement : il convient donc de rester prudent.
Vous l’avez donc compris, il est important de porter une attention particulière à ces indicateurs, qui vous permettront d’anticiper le besoin de financement de votre entreprise.
Si vous êtes trésorier d’un groupe international, vous avez besoin d’agréger les informations de toutes vos filiales. Leur rappeler les indicateurs que vous attendez sera toujours utile.
